"Đỉnh" lãi suất 10%/năm
Lãi suất PVcomBank hiện ở mức cao nhất thị trường, lên đến 10% cho kỳ hạn 13 tháng với số tiền gửi tối thiểu 2.000 tỉ đồng. Ở điều kiện thường, PVcomBank niêm yết lãi suất 13 tháng cao nhất ở mức 6,3% khi khách hàng gửi tiền online và 6% khi gửi tiền tại quầy.
Hồi đầu năm nay, trước khi PVComBank “phá đảo”, ABBank gây chú ý khi vươn lên trở thành ngân hàng có lãi suất huy động cao nhất lên đến 9,65%.
Theo đó, bên cạnh biểu lãi suất niêm yết thông thường, ABBank áp dụng mức lãi suất lên tới 9,65%/năm đối với tiền gửi kỳ hạn 13 tháng trong một số trường hợp cụ thể.
Mức lãi suất này được sử dụng làm lãi suất tham chiếu để điều chỉnh lãi suất cho vay theo các hợp đồng có thỏa thuận "lãi suất tiết kiệm VND kỳ hạn 13 tháng lĩnh lãi cuối kỳ của ABBank + biên độ". Đồng thời, lãi suất 13 tháng này cũng áp dụng cho các khoản tiền gửi từ 1.500 tỷ đồng trở lên, với điều kiện phải được Tổng Giám đốc ABBank phê duyệt.
Tuy nhiên, hiện tại, trong biểu lãi suất mới của ABBank, con số 9,65% này không còn xuất hiện nữa.
Trong khi đó, thị trường lại xuất hiện những ngôi sao mới. Tại Ngân hàng số Vikki Bank, lãi suất ngân hàng trả cho khách trong tháng 3/2026 từ 9%/năm với các khoản tiền gửi từ 500 triệu đồng. Trong đó, lãi suất ngân hàng cao nhất lên đến 9,2%/năm với kỳ hạn 12-13 tháng.
Trong khi đó, mức lãi 9%/năm không phải là hiếm. Mức lãi suất thực tế được các ngân hàng mời gọi cao hơn nhiều so với lãi suất niêm yết.
Hai ngân hàng thuộc hệ sinh thái VPBank là GPBank và Ngân hàng số Cake by VPBank đang dẫn đầu về lãi suất huy động cao nhất, lên đến 9%/năm các kỳ hạn 6-12 tháng. Trong đó, Cake cộng thêm lãi suất 1,1%/năm, còn GPBank cộng thêm từ 2,55%/năm đến 3,15%/năm.
Ô tô, bất động sản phải sống sao?
Ở một diễn biến khác, báo chí ầm ầm đưa tin lãi suất cho vay mua ô tô đã sắp đuổi kịp lãi suất cho vay bất động sản và đạt mức 14%/năm. Vậy thì, ô tô và bất động sản sẽ sống sao cho vừa lòng lãi suất?
Khi lãi suất huy động âm thầm leo lên vùng 9–10% (dù là dưới dạng “deal đặc biệt” cho khoản tiền lớn), thì việc lãi suất cho vay mua ô tô và bất động sản chạm 12–14% không phải bất thường, mà là hệ quả tất yếu.
Bản chất của ngân hàng là “đi vay để cho vay”. Khi các nhà băng phải trả 9%/năm để hút tiền (thậm chí cao hơn dưới dạng cộng thưởng, thỏa thuận riêng), họ không thể cho vay ra với mức 8–9% như lời môi giới vẽ ra. Công thức rất đơn giản: lãi suất cho vay = lãi suất huy động + biên lợi nhuận + chi phí rủi ro. Với đầu vào như hiện tại, đầu ra 12–14% là hoàn toàn logic.
Với thị trường ô tô, mức lãi này gần như “đóng băng cầu vay”. Ô tô là tài sản tiêu hao, càng để lâu càng mất giá, trong khi chi phí vay lại cao. Người mua xe bằng đòn bẩy tài chính sẽ phải cân nhắc lại, vì tổng chi phí sở hữu đội lên rất mạnh. Điều này khiến doanh số xe có nguy cơ chững lại, đặc biệt ở nhóm khách vay ngân hàng – vốn chiếm tỷ trọng lớn.
Còn bất động sản thì phức tạp hơn. Lãi suất 14% là “án tử” với nhà đầu cơ dùng đòn bẩy. Dòng tiền thuê không thể bù nổi lãi vay, còn kỳ vọng tăng giá thì đang yếu. Những người ôm đất bằng vốn vay sẽ chịu áp lực tài chính rất lớn, dễ dẫn đến bán cắt lỗ hoặc “nằm im chịu trận”.
Tuy nhiên, với người mua ở thực, câu chuyện lại khác. Giá bất động sản ở nhiều khu vực đã điều chỉnh hoặc đi ngang suốt thời gian dài. Nếu có sẵn phần lớn vốn và chỉ vay tỷ lệ thấp, họ có thể tận dụng giai đoạn này để thương lượng giá tốt. Nói cách khác: lãi suất cao đang “thanh lọc” thị trường – loại bỏ đầu cơ, nhưng lại mở ra cơ hội cho người mua thật.
Tóm lại, khi lãi suất huy động vẫn âm thầm neo cao quanh 9–10%, thì kỳ vọng lãi vay giảm mạnh trong ngắn hạn là khá xa vời. Thị trường ô tô sẽ yếu đi vì chi phí vốn cao, còn bất động sản sẽ phân hóa rõ: đầu cơ thì “toang”, nhưng người mua ở thực có thể bắt đầu nhìn thấy cơ hội – miễn là không quá phụ thuộc vào đòn bẩy tài chính.
Tóm lại, lãi suất cao, ai phải vay mua ô tô thì nên nằm im, còn ai có tiền tươi thì nên mua nhà ngay vì tầm này giá nhà rẻ lắm rồi. Còn phải vay á? Thôi, lại nằm im.
